Os ativos de contas de aposentadoria individuais superam os planos 401 (k).

Os IRAs representam cerca de 19,2 biliões de dólares até ao final de 2025, enquanto os 401(k) detêm 10,1 biliões de dólares, de acordo com o Investment Company Institute, um grupo comercial que representa gestores de activos.

No entanto, poucas pessoas contribuem com dinheiro diretamente para os IRAs. E os seus limites de poupança anual são inferiores a 401(k)s.

Em vez disso, os IRAs são mantidos em sua maioria com “propagações” dos planos de aposentadoria do local de trabalho, dizem os especialistas. Por outras palavras, recolhem dinheiro proveniente de planos 401(k)se similares, mas o investidor posteriormente segue em frente num momento legalmente definido, como quando muda de emprego ou se reforma.

Quase 6 milhões de pessoas transferiram dinheiro para um IRA em 2023, contra cerca de 4 milhões no início dos anos 2000, de acordo com os dados mais recentes do IRS.

Os investidores transferiram mais de US$ 682 bilhões para IRAs até 2023 – mais que o triplo do valor do passado. Em contraste, contribuíram diretamente com 89 mil milhões de dólares para IRAs até 2023.

“Em geral, as pessoas não economizam dinheiro em IRAs”, diz David Blanchett, planejador financeiro certificado e chefe de pesquisa de aposentadoria da Prudential Financial. “Todo o dinheiro dos IRAs vem de rolagens.”

Decidir sobre uma prorrogação é talvez a escolha financeira mais importante que muitas famílias farão, muitas vezes envolvendo centenas de milhares de dólares ou mais, dizem os especialistas.

A Cerulli Associates, uma empresa de pesquisa de mercado, prevê que os investidores investirão mais de US$ 941 bilhões em IRAs até 2026 e cerca de US$ 1,3 trilhão até 2031.

Esse crescimento ocorreu quando o setor financeiro derrotou as regras de proteção ao investidor da era Biden no tribunal federal. A administração Trump recusou-se a continuar a proteger a regra, que procurou elevar o padrão de aconselhamento de investimento para agentes de seguros e outros que solicitam reembolsos a poupadores de reforma.

A demografia desempenha o papel mais importante no crescimento do mercado imobiliário, dizem os especialistas.

Os baby boomers estão atingindo a idade tradicional de aposentadoria em um ritmo histórico. Mais de 11 mil americanos por dia – mais de 4 milhões por ano – completam 65 anos, de acordo com a Alliance for Lifetime Income, um grupo comercial da indústria de seguros.

Muitos investidores optam por transferir o dinheiro dos planos de trabalho para um IRA na aposentadoria, dizem os especialistas.

Isto é em parte psicológico, uma vez que os trabalhadores que deixam os empregadores não querem estacionar os seus ativos numa empresa 401(k), disse Philip Chao, CFP, fundador e diretor de investimentos da Experiential Wealth, com sede em Cabin John, Maryland. Os investidores podem querer consolidar as suas contas financeiras num só lugar, disse ele.

Os IRAs tradicionais – ou antes dos impostos – receberam cerca de US$ 5,2 trilhões de ativos totais de 2020 a 2025, de acordo com Cerulli. Entre eles, o valor total do investimento é de 3,8 mil milhões de dólares americanos, enquanto a contribuição aumentou apenas 119 mil milhões de dólares americanos.

O restante, a valorização do mercado somou US$ 3,9 trilhões, enquanto os investidores retiraram cerca de US$ 2,5 trilhões.

Especialistas dizem que os rollovers não são necessariamente adequados para todos.

Na verdade, muitos americanos estarão geralmente em melhor situação se mantiverem pelo menos algum dinheiro nos seus planos 401(k) após a reforma, porque geralmente têm acesso a certos investimentos e serviços a preços “muito competitivos” em comparação com os IRAs, disse Blanchett.

Depois que os investidores transferem seu dinheiro de um 401 (k) para um IRA, é impossível recuperá-lo, disse Blanchett.

Além disso, os investidores geralmente têm maiores proteções legais nos planos 401(k), disse Chao.

Os empregadores têm a obrigação legal, denominada dever “fiduciário”, de servir os melhores interesses dos empregados que participam nos planos de reforma da sua empresa.

No entanto, esse mesmo dever pode não existir fora do contexto de um plano 401(k), dependendo das circunstâncias, disseram os especialistas. Alguns observadores estão preocupados com o facto de isto ter levado alguns vendedores financeiros a recomendar diferimentos quando não é do interesse do investidor fazê-lo.

Chao disse: “Muitas pessoas são vítimas de vendedores ávidos.

No entanto, os IRAs podem fazer mais sentido em outras situações, dizem os especialistas.

Por exemplo, nem todas as empresas ou administradores do 401(k) permitem levantamentos flexíveis do 401(k), o que torna difícil levantar dinheiro com base nesses planos de reforma, disseram os especialistas.